故事发生在民国初年一个有着浓郁北方特色的小镇—大同洼。土匪头子黑雕为了报复杨万山给官府带路，将杨万山打死，并将杨妻抢上山寨，只留下了小梅丫面对着熊熊大火而哭泣。 少女梅丫自幼父母被土匪黑雕所害，后被途经小镇的“二人转”柴班主收养。柴班主视梅丫如同已出，并将其培养成闻名百里的“二人转”名角儿。转眼间十年过去，当年的小梅丫已出落成水灵灵的大姑娘，并成为柴家班的当家名旦。东北军某部抓获了土匪头子黑雕，梅丫为了给父亲报仇，与柴宝化妆成砍柴人行刺黑雕，东北军防卫严密，行刺未果。 梅丫与柴宝落荒而逃，眼看就要被追兵擒获，被一路过年轻人少鹏解救。二人将少鹏带到家中面见柴班主，柴班主欣喜之余收少鹏为徒并举行了隆重的拜师仪式。 梅丫感谢少鹏救了自己，少鹏在和梅丫谈话中得知黑雕是梅丫的杀父仇人，只好将爱慕之情深深地埋在心里。 黑龙镇上的风吹草动引起了日本特务机构黑龙会的注意，特务头子秀子命手下密切注意一切有利于皇军的情报，并派人趁着夜深人静救出了黑雕。出落得如花似玉的美女梅丫令小镇上的军阀、财主、黑势力垂涎，亦被“一副架”的柴班主之子柴宝所爱恋，而梅丫所钟情的却是另一位也是被柴班主收养的青年少鹏。在一次被土匪劫持的演出中，梅丫认出杀父仇人黑雕并欲报家仇，殊不料土匪黑雕竟是恋人少鹏的亲生父亲，梅丫陷入极度痛苦之中并与恋人少鹏反目为仇。在后来的与日本间谍组织“黑龙会”争夺祖国宝藏的争斗中，梅丫与少鹏为了共同的民族利益又重新走到一起，土匪黑雕悔恨不已饮弹冲向敌阵……